Swiss Replacement Rate Index
5. Oktober 2026
Netto-Lohnersatzquote
Für AHV und BVG zielt das Schweizer System auf mindestens 60 % des letzten Lohns ab. Die Netto-Lohnersatzquote misst wieviel Prozent unseres Nettoeinkommens wir im Ruhestand behalten? Berechnen Sie Ihre Quote, nach Kanton.
Warum das Bild der Bratwurst nehmen, um über die Rente zu sprechen?
Weil die Schweizer Vorsorge zu ernst ist, um nur mit Akronymen darüber zu sprechen. Stellen Sie sich vor: auf dem Weg aus dem Büro am letzten Tag vor der Pensionierung ist Ihr Lohn noch eine Bratwurst Wert. Am nächsten Tag, am ersten Tag in der Rente, haben Sie noch 44.33 % einer Bratwurst auf dem Teller. Die anderen 55.67 %, das ist, was Ihr Lebensstandard über Nacht verloren hat.
Und die Wurst schrumpft weiter. Die KVG-Prämien steigen um 3.5 % pro Jahr, Ihre Rente bleibt eingefroren. In zehn Jahren kauft dieselbe Rente nur noch 31 %. Zwanzig Jahre später essen Sie die Erinnerung an eine Bratwurst.
Der Pension Bratwurst Index misst genau das: wie viel von Ihrem Erwerbseinkommen Ihnen nach der Pensionierung übrigbleibt. Heute im Schweizer Durchschnitt: 44.33 %. Wir veröffentlichen diese Zahl täglich, nach Kanton, frei zugänglich. Denn es ist besser, sie mit 40 zu kennen als mit 65 zu entdecken.
Freitag
Letzter Arbeitstag
Montag
Erster Rententag
Warum dieser Index?
Dieser Index misst die Leistung des Rentensystems und berücksichtigt Faktoren wie die Rendite der Pensionskassen und die Gesundheitskosten. Die dargestellte Zahl ist der Durchschnitt aller Kantone und entspricht der theoretischen Situation einer Person mit Medianeinkommen. Ohne Karriereunterbrüche, mit stabiler Lohnentwicklung.
Der Index berücksichtigt Sozialabgaben, Einkommenssteuer (mit Ausgleich der kalten Progression), KVG-Prämien nach Kanton, BVG-Kapitalaufbau und die AHV-Rente gemäss Skala 44.
Die Netto-Lohnersatzquote misst das Verhältnis zwischen dem ersten Nettoeinkommen im Ruhestand und dem letzten Nettoeinkommen im Erwerbsleben. Eine Quote unter 70 % signalisiert das Risiko eines erheblichen Lebensstandardverlusts.
Indexpositionierung
Im Vergleich zu Referenzzonen (Verfassung: 60 %, Swisscanto-Ziel: 70 %)
Ersatzquote und Umwandlungssatz: nicht verwechseln
Die Netto-Lohnersatzquote ist das Verhältnis zwischen Ihrem ersten Nettoeinkommen im Ruhestand und Ihrem letzten Nettoeinkommen im Erwerbsleben. Es ist das direkteste Mass dafür, was sich in Ihrem Alltag wirklich ändert, wenn Sie aufhören zu arbeiten. Sie umfasst die obligatorischen Elemente: AHV, BVG, kantonale Besteuerung, KVG-Prämien.
Der Umwandlungssatz ist ein technischer Parameter der 2. Säule: der Prozentsatz des aufgebauten BVG-Kapitals, das in eine Jahresrente umgewandelt wird (6.8 % für den obligatorischen Teil, im Durchschnitt jedoch rund 5 % bei umhüllenden Kassen, bei denen der überobligatorische Anteil einen tieferen Satz anwendet). Dieser Satz ist bei jeder Abstimmung umstritten. Aber er ist nur ein Hebel unter vielen.
Die öffentliche Debatte dreht sich um den Umwandlungssatz, einen technischen Parameter, der nur einen Teil der Geschichte erzählt. Wir messen den ganzen Teller: wie viel Bratwurst Ihnen übrig bleibt, wenn man AHV, BVG, Steuern und KVG-Prämien zusammengezählt hat. Die beiden Indikatoren sagen nicht dasselbe. Und unser Indikator beantwortet die einzige Frage, die wirklich zählt: Werden Sie noch genug zu essen haben?
Und die Bundesverfassung?
Artikel 113 der Bundesverfassung verlangt, dass AHV und BVG zusammen dem Versicherten erlauben, « den bisherigen Lebensstandard in angemessener Weise aufrechtzuerhalten ». Das operative Ziel, das aus dieser Pflicht abgeleitet wird und oft als die « Leistungsziel » der Schweizer Vorsorge bezeichnet wird, zielt auf eine Ersatzquote von mindestens 60 % des letzten Lohns für die obligatorische AHV und das BVG. Dieses Ziel erscheint in den Vorbereitungsarbeiten zum BVG und wird von allen Branchenakteuren anerkannt - ASIP, BSV.
Der Pension Bratwurst Index deckt genau diesen Perimeter ab, gemessen nach Steuern und KVG-Prämien. Das heutige Ergebnis: 44.33 %. Weit, sehr weit, von der anerkannten operativen Schwelle entfernt.
Kaufkraftverlust
Der Rückgang hört nicht am ersten Rententag auf. Die Krankenkassenprämien steigen durchschnittlich um 3.5 % pro Jahr, doppelt so schnell wie die AHV-Rentenindexierung. Ergebnis: Jedes Jahr kauft dieselbe Rente etwas weniger.
In zwanzig Jahren reduziert sich eine Lohnersatzquote von 44.33 % auf 22 % in Bezug auf die reale Kaufkraft. Das ist keine Bratwurst mehr - das ist die Erinnerung an eine Bratwurst.
Simulation mit KVG-Prämienanstieg von 3.5 % / Jahr, Renten indexiert gemäss AHV-Mischindex.
Einkommensunterschiede
Lohnersatzquote nach Lohnperzentil (P10 bis P90)
KVG-Kostenwachstum nach Kanton
Jährliche Veränderung der Bruttokosten pro Versicherte - Durchschnitt der letzten 8 verfügbaren Quartale (Quelle: BAG). Rot = starker Kostenanstieg, Grün = Stabilisierung oder Rückgang.
Informiert bleiben
Abonnieren Sie den Newsletter.